Action Koninklijke KPN
KPN.ASAMSKoninklijke KPN N.V., CommunicationISIN NL0000009082
68Score de 68 sur 100, Neutre
Cours et tendance
59 / 100
Historique des cours
+13 % sur un anLe graphique montre les cours de clôture quotidiens sur 20 ans, ajustés des divisions d'actions et hors dividendes. Un clic dans le graphique crée une alerte de cours à ce niveau.
Au-dessus de la moyenne mobile à 200 jours : le cours la dépasse de 0,9 %.
Depuis août 2026, la moyenne mobile à 50 jours est en dessous de celle à 200 jours, la tendance s'est retournée à la baisse.
En surchauffe : le cours a très vite progressé récemment (RSI 78).
Le cours se situe 9,4 % en dessous de son plus haut annuel. Plus forte baisse sur 20 ans : 83 % (d'octobre 2007 à juin 2013).
Indicateurs graphiques pour utilisateurs avancés
- MM 504,11 €
- Cours moyen des 50 dernières séances, montre la tendance à court terme.
- MM 2004,37 €
- Cours moyen des 200 dernières séances, montre la tendance à long terme.
- RSI (14)78
- Force relative des 14 derniers jours sur une échelle de 0 à 100. Au-dessus de 70, le cours est considéré comme en surchauffe, en dessous de 30 comme ayant fortement baissé.
- MACDau-dessus de la ligne de signal
- Compare une moyenne de cours rapide et une moyenne lente. Au-dessus de sa ligne de signal, la dynamique s'accélère, en dessous elle ralentit.
- Support3,79 €
- Le plus bas cours de clôture des douze derniers mois.
- Résistance4,87 €
- Le plus haut cours de clôture des douze derniers mois.
Analyse en bref
Calculée à partir des données selon des règles fixes, sans IA
- Koninklijke KPN N.V. appartient au secteur Télécommunications (Pays-Bas) et, avec une capitalisation boursière de 16,65 Md €, se classe 27e sur 89 entreprises du secteur sur MEQIRI.
- Sur l'exercice 2025, elle a réalisé un chiffre d'affaires de 5,8 Md € (en hausse de 3,5 % sur un an) et un bénéfice de 855 M € (en hausse de 0,8 %).
- Pour l'exercice 2026, les analystes attendent en moyenne un chiffre d'affaires de 5,91 Md € (en hausse de 2 %) et un bénéfice par action ajusté de 0,24 €.
Afficher plus
- MEQIRI Score 68 sur 100 (Neutre) : rang 48 sur 232 dans le domaine Communication, médiane 58.
- Le PER s'établit à 18,8 (médiane Télécommunications 16,3, sa médiane des dernières années 17).
- Selon notre modèle, la juste valeur s'établit à 5,76 €, le cours se situe 23 % en dessous.
Expliqué simplement
Les chiffres de cette page en termes simples, rédigés par une IA
Points forts
- Rentable sans interruptionBénéfice sur chacun des 10 exercices de 2016 à 2025.Fondamentaux 90
- Bénéfice converti en trésorerieFlux de trésorerie disponible égal à 149 % du bénéfice sur les 12 derniers mois.Fondamentaux 90
- Dividende fiableAucune réduction du dividende depuis 12 ans.Allocation du capital 74
Points faibles
- Endettement élevéDettes égales à 3,48 fois les fonds propres (dernier trimestre), médiane Télécommunications 1,21.Stabilité 42
Le score est surtout porté par les fondamentaux et la rentabilité, tandis que la stabilité le freine.
Valeur journalière du 13/11/2026
Comment le score est calculéLe score en bref
Score passé de 69 à 68 depuis hier.
Les fondamentaux sont solides, avec des bénéfices stables et une forte génération de trésorerie.
Évolution du score
L'historique complet, jusqu'à 20 ans, est inclus dans MEQIRI Pro.
Voir les offresRisque de krach faible
La fiabilité des alertes MEQIRIFait partie des 30 % au risque de krach le plus faible parmi les actions classées de 101 à 1 000.
De 2016 à 2025, 9 actions de ce type sur 100 ont chuté de 30 % ou plus en un an, contre 15 sur 100 en moyenne pour le groupe.
Ce qui le réduit
- fondamentaux solides
- évolution du cours calme
Valorisation
Signal de valorisation
Légèrement sous-évaluéSelon notre modèle, le cours est considéré comme bon marché sous 4,12 € et comme cher au-dessus de 9,60 € (incertitude élevée, l'une des deux composantes de la juste valeur vaut plus de deux fois l'autre).
Les deux composantes de la juste valeur s'élèvent à 7,70 € (modèle de flux de trésorerie) et à 3,83 € (comparaison sectorielle), et leur écart montre l'incertitude de l'estimation.
Calculé avec un coût des capitaux propres de 7,3 %. À 8,3 %, la juste valeur serait de 5,11 €, à 6,3 %, elle serait de 6,74 €.
Indicateurs de valorisation
Pour moitié à partir du modèle de flux de trésorerie, pour moitié à partir du bénéfice multiplié par le PER du secteur (16,3).
Calculer avec vos propres hypothèsesÉvolution de l'entreprise
Vous voyez ici l'évolution sur plusieurs années, avec une appréciation automatique.
Chiffre d'affaires
Sur les douze mois clos au 30/06/2026, le chiffre d'affaires a progressé de 1,9 % par rapport aux douze mois précédents. Le chiffre d'affaires recule depuis 2006 (-4 % par an), ce qui mérite un examen plus attentif.
Marges
- Marge brute
- Marge opérationnelle
- Marge nette
Sur l'exercice 2025 : marge brute 31 %, marge opérationnelle 25 %, marge nette 15 %.
Endettement et bilan
dernier trimestreL'endettement est élevé. La charge d'intérêts et le refinancement méritent donc une attention particulière.
Résultats
- Prochains résultats
- 28/01/2027dans 76 jours
- Derniers résultats publiés
- 22/07/2026Bénéfice par action publié 0,05 € (attendu 0,06 €)inférieur aux attentes
Estimations des analystes
Les estimations de bénéfice ont à peine changé depuis le 15/10/2026.
- Bénéfice par action
- 0,24 €+1,2 %
- Chiffre d'affaires
- 5,91 Md €+0,2 %
- Bénéfice par action
- 0,27 €−0,6 %
- Chiffre d'affaires
- 6,04 Md €+0,2 %
MEQIRI enregistre les estimations depuis le 15/10/2026. Tant que 30 jours ne sont pas réunis, la carte indique la variation depuis cette date. Moyenne des estimations selon Financial Modeling Prep. Ni objectif de cours ni recommandation.
Perspectives de l'entreprise abaissées
Cours après les résultats : −0,7 %« We guided for 2%-2.5% service revenue on full year, already last quarter, we saw that we are moving more to 2% than to 2.5% when it comes to Tailored Solutions and LCE. »Les perspectives ne sont pas intégrées au score et ne constituent pas une recommandation d'achat ou de vente.
Tiré de la conférence téléphonique sur les résultats trimestriels du 22/07/2026 (T2 de l'exercice 2026), lu par une IA.
Ce qui s'est passé chez Koninklijke KPN
Les principaux événements des six derniers mois, issus de nos propres données. Un clic mène à la carte correspondante.
Comparaison sectorielle
232 valeurs notées dans le domaine d'activité Communication
- Cette valeur
- 68
- Médiane du domaine d'activité
- 58
Catégories par rapport à la médiane du domaine d'activité
La médiane est la valeur centrale : la moitié des valeurs du domaine d'activité se situe au-dessus, l'autre moitié en dessous. Les catégories sans assez de valeurs comparables sont omises.
Concurrents dans le secteur Télécommunications
Les entreprises immédiatement plus grandes et plus petites par capitalisation boursière
- TelenorTEL.OL 17,6 Md €63
- TeliaTELIA.ST 17,56 Md €55
- Cellnex TelecomCLNX.MC 17,45 Md €42
- Telefônica BrasilVIV 17,26 Md €61
- Charter CommunicationsCHTR 16,14 Md €48
- Rogers CommunicationsRCI 16,01 Md €51
- EchoStarECHO 14,03 Md €50
- Vodafone IdeaIDEA.NS 13,48 Md €44
Les ETF qui contiennent Koninklijke KPN
Présent dans 156 ETF sur Xetra. Ici, pour chaque indice, l'ETF où son poids est le plus élevé.
| ETF | Poids | Frais | Taille du fonds |
|---|---|---|---|
| iShares STOXX Europe 600 Telecommunications UCITS ETF (DE)EXV2 | 4,84 % | 0,46 % | 256,65 M € |
| Xtrackers MSCI Europe Communication Services Screened UCITS ETF 1CDXSG | 4,40 % | 0,17 % | 15,77 M € |
| State Street SPDR MSCI Europe Communication Services UCITS ETFSPYT | 4,28 % | 0,18 % | 72,29 M € |
Afficher 5 autres
| Xtrackers Euro Stoxx Quality Dividend UCITS ETF 1DDXSA | 2,97 % | 0,30 % | 792,98 M € |
| Franklin European Quality Dividend UCITS ETFFLXD | 2,74 % | 0,25 % | 681,62 M € |
| UBS Factor MSCI EMU Low Volatility UCITS ETF EUR disUIMY | 2,58 % | 0,25 % | 9,25 M € |
| State Street SPDR S&P Euro Dividend Aristocrats UCITS ETF (Dist)SPYW | 2,30 % | 0,30 % | 1,88 Md € |
| Ossiam Europe ESG Machine LearningOSX4 | 2,29 % | 0,65 % | 67,94 M € |
Positions selon les déclarations des fonds via FMP, hors ETF synthétiques (leurs positions ne sont que des garanties).
État des données et sources
- Score
- Valeur du 13/11/2026, recalculée chaque nuit
- Cours
- Cours de clôture du 12/11/2026
- Derniers comptes annuels
- Exercice 2025, clôturé le 31/12/2025
- Source
- Comptes, indicateurs et cours de Financial Modeling Prep (FMP), issus des rapports de l'entreprise. MEQIRI en calcule lui-même le score et la juste valeur.
Mentions obligatoires pour cette évaluation
- ; horizon d'environ 12 mois
- Classement Neutre, publié depuis le 07/11/2026 (dans l'historique du score depuis le 25/04/2025)
- Signal de valorisation Correctement valorisé depuis le 12/11/2026, auparavant Sous-évalué
- Cours de clôture, indicateurs mis en cache jusqu'à 24 heures
- Le score et la juste valeur sont des estimations issues d'un modèle publié, et non des faits ni un objectif de cours.
- Évaluations établies par SSM Ventures UG (haftungsbeschränkt), sous la responsabilité de Sven Brostmeyer, gérant, automatiquement selon le modèle publié.
- Aucun conseil en investissement. Des pertes pouvant aller jusqu'à la perte totale sont possibles. La situation personnelle n'est pas prise en compte.