Action Adyen
ADYEN.ASAMSAdyen N.V., TechnologieISIN NL0012969182
65Score de 65 sur 100, Neutre
Cours et tendance
46 / 100
Historique des cours
−40 % sur un anLe graphique montre les cours de clôture quotidiens sur 8 ans, ajustés des divisions d'actions et hors dividendes. Un clic dans le graphique crée une alerte de cours à ce niveau.
En dessous de la moyenne mobile à 200 jours : le cours se situe 5,9 % en dessous.
Depuis août 2025, la moyenne mobile à 50 jours est en dessous de celle à 200 jours, la tendance s'est retournée à la baisse.
Normal : le cours n'est ni en surchauffe ni survendu (RSI 38).
Le cours se situe 41 % en dessous de son plus haut annuel. Plus forte baisse sur 8 ans : 77 % (d'août 2021 à septembre 2023).
Indicateurs graphiques pour utilisateurs avancés
- MM 50899,34 €
- Cours moyen des 50 dernières séances, montre la tendance à court terme.
- MM 200922,24 €
- Cours moyen des 200 dernières séances, montre la tendance à long terme.
- RSI (14)38
- Force relative des 14 derniers jours sur une échelle de 0 à 100. Au-dessus de 70, le cours est considéré comme en surchauffe, en dessous de 30 comme ayant fortement baissé.
- MACDau-dessus de la ligne de signal
- Compare une moyenne de cours rapide et une moyenne lente. Au-dessus de sa ligne de signal, la dynamique s'accélère, en dessous elle ralentit.
- Support785,20 €
- Le plus bas cours de clôture des douze derniers mois.
- Résistance1 465,40 €
- Le plus haut cours de clôture des douze derniers mois.
Analyse en bref
Calculée à partir des données selon des règles fixes, sans IA
- Adyen N.V. appartient au secteur Logiciels d'infrastructure (Pays-Bas) et, avec une capitalisation boursière de 27,4 Md €, se classe 14e sur 97 entreprises du secteur sur MEQIRI.
- Sur l'exercice 2025, elle a réalisé un chiffre d'affaires de 2,67 Md € (en hausse de 32,6 % sur un an) et un bénéfice de 1,06 Md € (en hausse de 14,8 %).
- Pour l'exercice 2026, les analystes attendent en moyenne un chiffre d'affaires de 2,88 Md € (en hausse de 7,6 %) et un bénéfice par action ajusté de 37,94 € (en hausse de 13,2 %).
Afficher plus
- MEQIRI Score 65 sur 100 (Neutre) : rang 333 sur 854 dans le domaine Technologie, médiane 61.
- Le PER s'établit à 24,4 (médiane Logiciels d'infrastructure 25,6, sa médiane des dernières années 70,8).
- Selon notre modèle, la juste valeur s'établit à 1 232,50 €, le cours se situe 30 % en dessous.
Expliqué simplement
Les chiffres de cette page en termes simples, rédigés par une IA
Points forts
- Croissance supérieure au secteurChiffre d'affaires en hausse de 31,3 % par an depuis 2020, médiane Logiciels d'infrastructure 17,9 %.Croissance 76
- Bénéfice par action en hausseEn hausse de 31,3 % par an depuis 2020.Croissance 76
- Marge élevéeMarge nette de 39,1 % sur les 12 derniers mois, médiane Logiciels d'infrastructure 7,4 %.Rentabilité 82
Points faibles
- Marge en baisseMarge opérationnelle de 41,5 %, contre 70,6 % en moyenne les années précédentes (jusqu'en 2024).
- Forte baisse du coursEn baisse de 37 % sur les 12 derniers mois.Momentum 27
- Forte volatilité du coursVolatilité de 48 % par an sur les 12 derniers mois.
Le score est surtout porté par la stabilité et la rentabilité, tandis que l'analyse technique et le momentum le freinent.
Valeur journalière du 13/11/2026
Comment le score est calculéLe score en bref
Les fondamentaux sont solides, avec des bénéfices stables.
Évolution du score
L'historique complet, jusqu'à 20 ans, est inclus dans MEQIRI Pro.
Voir les offresRisque de krach élevé
La fiabilité des alertes MEQIRIFait partie des 30 % au risque de krach le plus élevé parmi les actions classées de 101 à 1 000.
De 2016 à 2025, 23 actions de ce type sur 100 ont chuté de 30 % ou plus en un an, contre 15 sur 100 en moyenne pour le groupe.
Ce qui augmente le risque
- cours très inférieur au plus haut annuel
- fortes variations de cours
Ce qui le réduit
- cours sans surchauffe sur l'année écoulée
Valorisation
Signal de valorisation
Nettement sous-évaluéSelon notre modèle, le cours est considéré comme bon marché sous 880,35 € et comme cher au-dessus de 2 054,16 € (incertitude élevée, d'après la volatilité du cours sur la dernière année).
Les deux composantes de la juste valeur s'élèvent à 1 556,96 € (modèle de flux de trésorerie) et à 908,04 € (comparaison sectorielle), et leur écart montre l'incertitude de l'estimation. Le cours est inférieur aux deux.
Calculé avec un coût des capitaux propres de 7,5 %. À 8,5 %, la juste valeur serait de 1 119,23 €, à 6,5 %, elle serait de 1 399,20 €.
Indicateurs de valorisation
Pour moitié à partir du modèle de flux de trésorerie, pour moitié à partir du bénéfice multiplié par le PER du secteur (25,6).
Calculer avec vos propres hypothèsesÉvolution de l'entreprise
Vous voyez ici l'évolution sur plusieurs années, avec une appréciation automatique.
Chiffre d'affaires
Sur les douze mois clos au 30/06/2026, le chiffre d'affaires a progressé de 31,5 % par rapport aux douze mois précédents. Le chiffre d'affaires progresse fortement depuis 2014, d'environ 44 % par an.
Marges
- Marge brute
- Marge opérationnelle
- Marge nette
Sur l'exercice 2025 : marge brute 78 %, marge opérationnelle 42 %, marge nette 40 %.
Endettement et bilan
dernier trimestreLe bilan est solide, avec un endettement faible et une couverture des intérêts confortable.
Résultats
- Prochains résultats
- 11/02/2027dans 90 jours
- Derniers résultats publiés
- 13/08/2026Bénéfice par action publié 16,95 € (attendu 16,61 €)supérieur aux attentes
Estimations des analystes
Les analystes ont abaissé de 3,7 % leur estimation de bénéfice pour 2027 depuis le 15/10/2026. Des estimations en baisse précèdent souvent de mauvaises nouvelles.
- Bénéfice par action
- 37,94 €−2,2 %
- Chiffre d'affaires
- 2,88 Md €+0,3 %
- Bénéfice par action
- 45,52 €−3,7 %
- Chiffre d'affaires
- 3,51 Md €+0,7 %
MEQIRI enregistre les estimations depuis le 15/10/2026. Tant que 30 jours ne sont pas réunis, la carte indique la variation depuis cette date. Moyenne des estimations selon Financial Modeling Prep. Ni objectif de cours ni recommandation.
Perspectives de l'entreprise mitigées
Cours après les résultats : +16,7 %« Including the 2 acquisitions, we expect a 1 percentage point dilution, leading full year EBITDA margin to land approximately 1 percentage point lower than 2025. »Les perspectives ne sont pas intégrées au score et ne constituent pas une recommandation d'achat ou de vente.
Tiré de la conférence téléphonique sur les résultats trimestriels du 13/08/2026 (T2 de l'exercice 2026), lu par une IA.
Ce qui s'est passé chez Adyen
Les principaux événements des six derniers mois, issus de nos propres données. Un clic mène à la carte correspondante.
Comparaison sectorielle
854 valeurs notées dans le domaine d'activité Technologie
- Cette valeur
- 65
- Médiane du domaine d'activité
- 61
Catégories par rapport à la médiane du domaine d'activité
La médiane est la valeur centrale : la moitié des valeurs du domaine d'activité se situe au-dessus, l'autre moitié en dessous. Les catégories sans assez de valeurs comparables sont omises.
Concurrents dans le secteur Logiciels d'infrastructure
Les entreprises immédiatement plus grandes et plus petites par capitalisation boursière
- TwilioTWLO 29,63 Md €56
- ZscalerZS 28,43 Md €44
- CoreWeaveCRWV 28,17 Md €33
- OktaOKTA 27,53 Md €57
- CorpayCPAY 26,33 Md €79
- VeriSignVRSN 25,3 Md €75
- MongoDBMDB 24,66 Md €43
- SamsaraIOT 21,84 Md €53
Les ETF qui contiennent Adyen
Présent dans 124 ETF sur Xetra. Ici, pour chaque indice, l'ETF où son poids est le plus élevé.
| ETF | Poids | Frais | Taille du fonds |
|---|---|---|---|
| UBS Factor MSCI EMU Quality Screened UCITS ETF EUR disUIM2 | 1,94 % | 0,25 % | 104,64 M € |
| Amundi S&P Eurozone Climate Paris Aligned UCITS ETF AccZPAB | 1,47 % | 0,20 % | 3,39 Md € |
| iShares STOXX Europe 600 Industrial Goods & Services UCITS ETF (DE)EXH4 | 1,40 % | 0,46 % | 547,22 M € |
Afficher 5 autres
| iShares Digitalisation UCITS ETF2B79 | 1,26 % | 0,40 % | 726,22 M € |
| iShares Euro Total Market Growth Large UCITS ETFIQQG | 0,91 % | 0,40 % | 289,87 M € |
| Deka EURO STOXX 50 ESG Filtered UCITS ETFELFA | 0,88 % | 0,15 % | 364,56 M € |
| VanEck European Equal Weight Screened UCITS ETFV3ET | 0,86 % | 0,40 % | 92,87 M € |
| iShares MSCI Europe Financials Sector UCITS ETFESIF | 0,75 % | 0,18 % | 664,36 M € |
Positions selon les déclarations des fonds via FMP, hors ETF synthétiques (leurs positions ne sont que des garanties).
État des données et sources
- Score
- Valeur du 13/11/2026, recalculée chaque nuit
- Cours
- Cours de clôture du 12/11/2026
- Derniers comptes annuels
- Exercice 2025, clôturé le 31/12/2025
- Source
- Comptes, indicateurs et cours de Financial Modeling Prep (FMP), issus des rapports de l'entreprise. MEQIRI en calcule lui-même le score et la juste valeur.
Mentions obligatoires pour cette évaluation
- ; horizon d'environ 12 mois
- Classement Neutre, publié depuis le 07/11/2026 (dans l'historique du score depuis le 11/09/2026)
- Signal de valorisation Sous-évalué depuis le 10/11/2026, auparavant Correctement valorisé
- Cours de clôture, indicateurs mis en cache jusqu'à 24 heures
- Le score et la juste valeur sont des estimations issues d'un modèle publié, et non des faits ni un objectif de cours.
- Évaluations établies par SSM Ventures UG (haftungsbeschränkt), sous la responsabilité de Sven Brostmeyer, gérant, automatiquement selon le modèle publié.
- Aucun conseil en investissement. Des pertes pouvant aller jusqu'à la perte totale sont possibles. La situation personnelle n'est pas prise en compte.