Helvetia Holding Aktie
HBAN.SWSIXHelvetia Holding AG, FinanzenISIN CH0466642201
56Score 56 von 100, Neutral
Kurs und Trend
81 / 100
Kursverlauf
+9,7 % in einem JahrDer Chart zeigt Tagesschlusskurse aus 20 Jahren, um Aktiensplits bereinigt und ohne Dividenden. Ein Klick in den Chart setzt einen Preisalarm auf diesen Kurs.
Über der 200-Tage-Linie: Der Kurs liegt 9,4 % darüber.
Seit April 2026 liegt die 50-Tage-Linie über der 200-Tage-Linie, der Trend hat nach oben gedreht.
Heiß gelaufen: Der Kurs ist zuletzt sehr schnell gestiegen (RSI 83).
Der Kurs steht an seinem Jahreshoch. Größter Rückgang in 20 Jahren: 72 % (April 2007 bis März 2009).
Chartwerte für Fortgeschrittene
- SMA 50231,90 €
- Durchschnittskurs der letzten 50 Handelstage, zeigt den kurzfristigen Trend.
- SMA 200226,38 €
- Durchschnittskurs der letzten 200 Handelstage, zeigt den langfristigen Trend.
- RSI (14)83
- Relative Stärke der letzten 14 Tage auf einer Skala von 0 bis 100. Über 70 gilt der Kurs als heiß gelaufen, unter 30 als stark gefallen.
- MACDüber der Signallinie
- Vergleicht einen schnellen und einen langsamen Kursdurchschnitt. Liegt er über seiner Signallinie, nimmt der Schwung zu, darunter nimmt er ab.
- Unterstützung201,97 €
- Der tiefste Schlusskurs der letzten zwölf Monate.
- Widerstand247,56 €
- Der höchste Schlusskurs der letzten zwölf Monate.
Kurzanalyse
Fest aus den Daten berechnet, ohne KI
- Helvetia Holding AG gehört zur Branche Mehrspartenversicherer (Schweiz) und ist mit 24,51 Mrd. € Börsenwert die Nummer 16 von 43 Firmen der Branche bei MEQIRI.
- Im Geschäftsjahr 2025 verdiente sie 622,37 Mio. € (plus 19,3 % zum Vorjahr).
- Für das Geschäftsjahr 2026 erwarten Analysten im Mittel einen bereinigten Gewinn je Aktie von 12,74 €.
Mehr anzeigen
- MEQIRI Score 56 von 100 (Neutral): Platz 788 von 976 in Finanzen, Median 68.
- Das KGV liegt bei 48,6 (Median Mehrspartenversicherer 13,9, eigener Median der letzten Jahre 14,6).
- Der faire Wert nach unserem Modell liegt bei 136,45 €, der Kurs 81 % darüber.
Einfach erklärt
Die Zahlen dieser Seite in einfachen Worten, geschrieben von einer KI
Stärken
- Verlässliche DividendeSeit 20 Jahren ohne Kürzung der Dividende.
- Durchgehend profitabelGewinn in allen 10 Geschäftsjahren von 2016 bis 2025.Fundamentaldaten 67
- Gewinn je Aktie wächstPlus 16,7 % pro Jahr seit 2020.Wachstum 66
Schwächen
- Hoch bewertetKGV 48,6, Median Mehrspartenversicherer 13,9, eigener Median 14,6.Bewertung 23
- Über dem fairen WertKurs 81 % über dem fairen Wert von 136,45 €.Bewertung 23
- Dividende nicht gedecktAusgeschüttet wurden in den letzten 12 Monaten 164 % des Gewinns.Kapitalallokation 30
Besonders stark sind Stabilität und Technische Analyse, während Profitabilität und Bewertung den Score bremsen.
Tageswert vom 12.11.2026
Wie der Score entstehtScore im Überblick
Die Fundamentaldaten liegen im mittleren Bereich.
Score im Verlauf
Der vollständige Verlauf über bis zu 20 Jahre gehört zu MEQIRI Pro.
Tarife ansehenAbsturzrisiko niedrig
So gut warnt MEQIRIGehört zu den 30 % mit dem niedrigsten Absturzrisiko unter den Aktien auf Platz 101 bis 1.000.
Von solchen Aktien stürzten 2016 bis 2025 binnen eines Jahres 9 von 100 um 30 % oder mehr ab, im Durchschnitt der Gruppe 15 von 100.
Was es senkt
- ruhiger Kursverlauf
- Kurs nahe am Jahreshoch
Bewertung
Bewertungsampel
Deutlich überbewertetSchlusskurs vom 11.11.2026, mit ihm rechnet der Tageswert.
Nach unserem Modell gilt der Kurs unter 97,46 € als günstig und über 227,41 € als teuer (Unsicherheit hoch, der eine Teilwert des fairen Werts ist mehr als doppelt so hoch wie der andere).
Die zwei Teilwerte des fairen Werts liegen bei 202,09 € (Überrenditemodell) und 70,81 € (Branchenvergleich), ihr Abstand zeigt die Unsicherheit der Schätzung. Der Kurs liegt über beiden.
Gerechnet mit Eigenkapitalkosten von 5,6 %. Bei 6,6 % läge der faire Wert bei 119,61 €, bei 4,6 % bei 161,71 €.
Bewertungskennzahlen
Halb aus dem Überrenditemodell, halb aus dem Gewinn mal dem KGV der Branche (13,9).
Mit eigenen Annahmen rechnenUnternehmensentwicklung
Hier siehst du den Verlauf über mehrere Jahre mit automatischer Einordnung.
Umsatz
In den zwölf Monaten bis 30.06.2026 stieg der Umsatz um 111 % gegenüber den zwölf Monaten davor. Der Umsatz bleibt seit 2006 weitgehend stabil.
Margen
- Operative Marge
- Nettomarge
Im Geschäftsjahr 2025: operativ 8 %, netto 6 %. Eine Bruttomarge gibt es bei Banken und Versicherern nicht, und die Nettomarge ist mit anderen Branchen nicht vergleichbar. Der Score lässt beide weg.
Verschuldung & Bilanz
Stand jüngstes QuartalBei Banken und Versicherern sind Einlagen und Verbindlichkeiten das Geschäft. Verschuldung und Current Ratio sagen hier wenig, der Score wertet sie nicht.
Zahlen
- Nächste Zahlen
- Kein Termin angekündigt.
- Zuletzt gemeldet
- 17.09.2026Gewinn je Aktie gemeldet 6,83 € (erwartet 8,97 €)unter den Erwartungen
Analystenschätzungen
Die Gewinnschätzungen haben sich seit dem 15.10.2026 kaum verändert.
- Gewinn je Aktie
- 12,74 €0,0 %
- Umsatz
- 17,34 Mrd. €0,0 %
- Gewinn je Aktie
- 13,72 €−0,4 %
- Umsatz
- 17,87 Mrd. €0,0 %
MEQIRI speichert die Schätzungen seit dem 15.10.2026. Bis 30 Tage beisammen sind, zeigt die Karte die Änderung seit diesem Tag. Mittelwert der Schätzungen laut Financial Modeling Prep. Kein Kursziel und keine Empfehlung.
Ausblick der Firma gemischt
Kurs nach den Zahlen: +3,6 %Der Synergieeffekt 2026 wird um 20 Mio. CHF höher erwartet und die Prognose zum Gewinnwachstum bleibt, doch der Hagelsturm kostet 120 bis 140 Mio. CHF und das starke Halbjahr wiederholt sich wohl nicht.
„We now also expect that 2026 P and L to benefit by an additional CHF 20 million bringing the cumulative underlying earnings benefit from synergies and efficiency gains to CHF 170 million.“Der Ausblick ist nicht im Score enthalten und keine Kauf- oder Verkaufsempfehlung.
Aus der Telefonkonferenz zu den Quartalszahlen vom 17.09.2026 (Q2 im Geschäftsjahr 2026), von einer KI gelesen.
Was bei Helvetia Holding passiert ist
Die wichtigsten Ereignisse der letzten sechs Monate aus unseren Daten. Ein Klick führt zur passenden Karte.
Sektorvergleich
976 bewertete Titel im Sektor Finanzen
- Dieser Titel
- 56
- Median des Sektors
- 68
Kategorien gegen den Sektormedian
Der Median ist der mittlere Wert: Die Hälfte der Titel im Sektor liegt darüber, die andere Hälfte darunter. Kategorien mit zu wenig Vergleichswerten fehlen.
Wettbewerber in der Branche Mehrspartenversicherer
Die nächstgrößeren und nächstkleineren Firmen nach Börsenwert
- Hartford Insurance GroupHIG 32,97 Mrd. €83
- Arch Capital GroupACGL 31,94 Mrd. €86
- Swiss Life HoldingSLHN.SW 29,53 Mrd. €67
- SampoSAMPO.HE 26,1 Mrd. €75
- Unipol GruppoUNI.MI 21,88 Mrd. €77
- NN GroupNN.AS 21,12 Mrd. €68
- ageas SA/NVAGS.BR 16,52 Mrd. €80
- ASR NederlandASRNL.AS 15,93 Mrd. €69
In diesen ETFs steckt Helvetia Holding
In 90 ETFs auf Xetra enthalten. Hier je Index der ETF mit dem größten Anteil.
| ETF | Anteil | Kosten | Fondsgröße |
|---|---|---|---|
| iShares STOXX Europe 600 Insurance UCITS ETF (DE)EXH5 | 2,23 % | 0,46 % | 662,26 Mio. € |
| Xtrackers SLI UCITS ETF 1DDXS0 | 1,68 % | 0,25 % | 581,42 Mio. € |
| Amundi DJ Switzerland Titans 30 UCITS ETF DistC030 | 1,23 % | 0,25 % | 237,76 Mio. € |
5 weitere anzeigen
| Xtrackers Switzerland UCITS ETF 1DXSMI | 1,11 % | 0,30 % | 2,88 Mrd. € |
| Deka MSCI Europe MC UCITS ETFEL43 | 0,87 % | 0,36 % | 67,17 Mio. € |
| Amundi MSCI Europe Ex EMU ESG Selection UCITS ETF Acc540H | 0,80 % | 0,30 % | 182,66 Mio. € |
| iShares MSCI Europe Financials Sector UCITS ETFESIF | 0,62 % | 0,18 % | 661,4 Mio. € |
| State Street SPDR MSCI Europe Financials UCITS ETFSPYZ | 0,61 % | 0,18 % | 825,78 Mio. € |
Bestände laut den Meldungen der Fonds über FMP, ohne Swap-ETFs (deren Bestände nur Sicherheiten sind).
Datenstand und Quellen
- Score
- Tageswert vom 12.11.2026, nächtlich neu gerechnet
- Kurs
- Schlusskurs vom 12.11.2026
- Letzter Jahresabschluss
- Geschäftsjahr 2025, Stichtag 31.12.2025
- Währung
- Beträge in Euro, umgerechnet mit dem EZB-Referenzkurs vom 11.11.2026 (1 € = 0,9234 CHF)
- Quelle
- Abschlüsse, Kennzahlen und Kurse von Financial Modeling Prep (FMP), aus den Berichten des Unternehmens. Score und fairer Wert rechnet MEQIRI daraus selbst.
Pflichtangaben zu dieser Bewertung
- ; Zeithorizont rund 12 Monate
- Stufe Neutral, veröffentlicht seit 07.11.2026 (im Score-Verlauf seit 18.10.2026)
- Ampel Überbewertet seit 07.11.2026
- Tagesschlusskurse, Kennzahlen bis zu 24 Stunden zwischengespeichert
- Score und fairer Wert sind Schätzungen aus einem offengelegten Modell, keine Tatsachen und kein Kursziel.
- Erstellt von der SSM Ventures UG (haftungsbeschränkt), verantwortlich Sven Brostmeyer, Geschäftsführer, automatisch nach dem offengelegten Modell.
- Keine Anlageberatung. Verluste bis zum Totalverlust sind möglich. Persönliche Umstände werden nicht berücksichtigt.