Gerdau Aktie
GGBNYSEGerdau S.A., GrundstoffeISIN US3737371050
55Score 55 von 100, Neutral
Kurs und Trend
56 / 100
Kursverlauf
+26 % in einem JahrDer Chart zeigt Tagesschlusskurse aus 20 Jahren, um Aktiensplits bereinigt und ohne Dividenden. Ein Klick in den Chart setzt einen Preisalarm auf diesen Kurs.
Über der 200-Tage-Linie: Der Kurs liegt 2,5 % darüber.
Seit August 2025 liegt die 50-Tage-Linie über der 200-Tage-Linie, der Trend hat nach oben gedreht.
Normal: Der Kurs bewegt sich weder überhitzt noch ausverkauft (RSI 34).
Der Kurs liegt 12 % unter seinem Jahreshoch. Größter Rückgang in 20 Jahren: 97 % (Juni 2008 bis Januar 2016).
Chartwerte für Fortgeschrittene
- SMA 504,41 €
- Durchschnittskurs der letzten 50 Handelstage, zeigt den kurzfristigen Trend.
- SMA 2004,02 €
- Durchschnittskurs der letzten 200 Handelstage, zeigt den langfristigen Trend.
- RSI (14)34
- Relative Stärke der letzten 14 Tage auf einer Skala von 0 bis 100. Über 70 gilt der Kurs als heiß gelaufen, unter 30 als stark gefallen.
- MACDunter der Signallinie
- Vergleicht einen schnellen und einen langsamen Kursdurchschnitt. Liegt er über seiner Signallinie, nimmt der Schwung zu, darunter nimmt er ab.
- Unterstützung2,93 €
- Der tiefste Schlusskurs der letzten zwölf Monate.
- Widerstand4,71 €
- Der höchste Schlusskurs der letzten zwölf Monate.
Kurzanalyse
Fest aus den Daten berechnet, ohne KI
- Gerdau S.A. gehört zur Branche Stahl (Brasilien) und ist mit 6,78 Mrd. € Börsenwert die Nummer 19 von 43 Firmen der Branche bei MEQIRI.
- Gehandelt wird ein Hinterlegungsschein (ADR).
- Im Geschäftsjahr 2025 kam sie auf 11,3 Mrd. € Umsatz (plus 4,2 % zum Vorjahr) und 224,34 Mio. € Gewinn (minus 69,6 %).
Mehr anzeigen
- MEQIRI Score 55 von 100 (Neutral): Platz 267 von 467 in Grundstoffe, Median 58.
- Das KGV liegt bei 18,5 (Median Stahl 17, eigener Median der letzten Jahre 8,5).
- Der faire Wert nach unserem Modell liegt bei 2,35 €, der Kurs 75 % darüber.
Einfach erklärt
Die Zahlen dieser Seite in einfachen Worten, geschrieben von einer KI
Stärken
- Gewinn kommt als Geld anFreier Cashflow 144 % des Gewinns in den letzten 12 Monaten.Fundamentaldaten 74
- Hohe DividendenrenditeDividendenrendite 3,28 %, Median Stahl 1,78 %.
Schwächen
- Über dem fairen WertKurs 75 % über dem fairen Wert von 2,35 €.Bewertung 55
- Marge sinktOperative Marge 8 %, im Mittel der Jahre davor 14 % (bis 2024).Profitabilität 35
- Gewinn je Aktie sinktMinus 12,4 % pro Jahr seit 2020.Wachstum 44
Besonders stark sind Stabilität und Fundamentaldaten, während Kapitalallokation und Profitabilität den Score bremsen.
Tageswert vom 12.11.2026
Wie der Score entstehtScore im Überblick
Die Fundamentaldaten sind stark, die Gewinne stabil und die Cash-Generierung hoch.
Score im Verlauf
Der vollständige Verlauf über bis zu 20 Jahre gehört zu MEQIRI Pro.
Tarife ansehenAbsturzrisiko mittel
So gut warnt MEQIRILiegt im Mittelfeld unter den kleineren Aktien.
Von solchen Aktien stürzten 2016 bis 2025 binnen eines Jahres 20 von 100 um 30 % oder mehr ab, im Durchschnitt der Gruppe 23 von 100.
Was das Risiko treibt
- zyklische Branche (Energie oder Rohstoffe), als Gruppe im Rückwärtstest häufiger abgestürzt
Bewertung
Bewertungsampel
Deutlich überbewertetNach unserem Modell gilt der Kurs unter 1,68 € als günstig und über 3,92 € als teuer (Unsicherheit hoch, der eine Teilwert des fairen Werts ist mehr als doppelt so hoch wie der andere).
Die zwei Teilwerte des fairen Werts liegen bei 0,92 € (Cashflow-Modell) und 3,79 € (Branchenvergleich), ihr Abstand zeigt die Unsicherheit der Schätzung. Der Kurs liegt über beiden.
Gerechnet mit Eigenkapitalkosten von 17 %. Bei 18 % läge der faire Wert bei 2,31 €, bei 16 % bei 2,40 €.
Bewertungskennzahlen
Halb aus dem Cashflow-Modell, halb aus dem Gewinn mal dem KGV der Branche (17).
Mit eigenen Annahmen rechnenUnternehmensentwicklung
Hier siehst du den Verlauf über mehrere Jahre mit automatischer Einordnung.
Umsatz
In den zwölf Monaten bis 30.09.2026 stieg der Umsatz um 0,8 % gegenüber den zwölf Monaten davor. Der Umsatz wächst seit 2006 solide mit etwa 6 % pro Jahr.
Margen
- Bruttomarge
- Operative Marge
- Nettomarge
Im Geschäftsjahr 2025: Brutto 11 %, operativ 8 %, netto 2 %.
Verschuldung & Bilanz
Stand jüngstes QuartalDie Bilanz ist solide, die Verschuldung gering und die Zinsdeckung komfortabel.
Zahlen
- Nächste Zahlen
- 22.02.2027in 102 Tagen
- Zuletzt gemeldet
- 26.10.2026unter den Erwartungen
Analystenschätzungen
Die Analysten haben ihre Gewinnschätzung für 2027 seit dem 15.10.2026 um 9,4 % angehoben.
- Gewinn je Aktie
- 2,9+3,4 %
- Umsatz
- 11,45 Mrd. €−1,7 %
- Gewinn je Aktie
- 3,28+9,4 %
- Umsatz
- 11,87 Mrd. €−1,0 %
MEQIRI speichert die Schätzungen seit dem 15.10.2026. Bis 30 Tage beisammen sind, zeigt die Karte die Änderung seit diesem Tag. Mittelwert der Schätzungen laut Financial Modeling Prep. Kein Kursziel und keine Empfehlung.
Ausblick der Firma gemischt
Kurs nach den Zahlen: −5,1 %Gerdau hob das Rating-Ausblick positiv hervor, verschob aber den Großteil des Nutzens aus dem Bergbauprojekt (rund 400 Mio. BRL erwartet) wegen Regenzeit und Sicherheit ins Jahr 2027 und bestätigte die bestehende Prognose nicht neu.
„We thought that it would ramp up in the third quarter of 2026, and we were expecting, I mean, something around BRL 400 million. I think something around this order of magnitude, maybe since the -- we will get something close to that as it will come to us the benefit of the project in 2027.“Der Ausblick ist nicht im Score enthalten und keine Kauf- oder Verkaufsempfehlung.
Aus der Telefonkonferenz zu den Quartalszahlen vom 27.10.2026 (Q3 im Geschäftsjahr 2026), von einer KI gelesen.
Insider
Käufe und Verkäufe von Vorstand, Board und Großaktionären am Markt
In den letzten 6 Monaten keine Käufe oder Verkäufe am Markt.
Quelle: Meldungen nach Formular 4 an die US-Börsenaufsicht SEC. Zuteilungen, Optionsausübungen, Schenkungen und Steuereinbehalte sind ausgeblendet. Keine Kaufempfehlung.
Was bei Gerdau passiert ist
Die wichtigsten Ereignisse der letzten sechs Monate aus unseren Daten. Ein Klick führt zur passenden Karte.
Sektorvergleich
467 bewertete Titel im Sektor Grundstoffe
- Dieser Titel
- 55
- Median des Sektors
- 58
Kategorien gegen den Sektormedian
Der Median ist der mittlere Wert: Die Hälfte der Titel im Sektor liegt darüber, die andere Hälfte darunter. Kategorien mit zu wenig Vergleichswerten fehlen.
Wettbewerber in der Branche Stahl
Die nächstgrößeren und nächstkleineren Firmen nach Börsenwert
- Citic Pacific Special Steel Group000708.SZ 8,43 Mrd. €55
- SSABSSAB-B.ST 8,43 Mrd. €58
- China Steel2002.TW 7,84 Mrd. €36
- Steel Authority of IndiaSAIL.NS 6,95 Mrd. €58
- Cleveland-CliffsCLF 6,74 Mrd. €41
- voestalpineVOE.VI 6,58 Mrd. €51
- JFE Holdings5411.T 6,51 Mrd. €50
- Commercial MetalsCMC 6,39 Mrd. €66
In diesen ETFs steckt Gerdau
In 2 ETFs auf Xetra enthalten. Hier je Index der ETF mit dem größten Anteil.
| ETF | Anteil | Kosten | Fondsgröße |
|---|---|---|---|
| Avantis Emerging Markets Equity UCITS ETF USD AccAVEM | 0,09 % | 0,35 % | 277,45 Mio. € |
| HSBC MSCI Emerging Markets UCITS ETFH410 | 0,05 % | 0,15 % | 5,12 Mrd. € |
Bestände laut den Meldungen der Fonds über FMP, ohne Swap-ETFs (deren Bestände nur Sicherheiten sind).
Datenstand und Quellen
- Score
- Tageswert vom 12.11.2026, nächtlich neu gerechnet
- Kurs
- Schlusskurs vom 11.11.2026
- Letzter Jahresabschluss
- Geschäftsjahr 2025, Stichtag 31.12.2025
- Währung
- Beträge in Euro, umgerechnet mit dem EZB-Referenzkurs vom 11.11.2026 (1 € = 1,1127 $, 1 € = 6,1827 R$)
- Quelle
- Abschlüsse, Kennzahlen und Kurse von Financial Modeling Prep (FMP), aus den Berichten des Unternehmens. Score und fairer Wert rechnet MEQIRI daraus selbst.
Pflichtangaben zu dieser Bewertung
- ; Zeithorizont rund 12 Monate
- Stufe Neutral, veröffentlicht seit 07.11.2026 (im Score-Verlauf seit 27.03.2026)
- Ampel Überbewertet seit 10.11.2026, vorher Fair bewertet
- Tagesschlusskurse, Kennzahlen bis zu 24 Stunden zwischengespeichert
- Score und fairer Wert sind Schätzungen aus einem offengelegten Modell, keine Tatsachen und kein Kursziel.
- Erstellt von der SSM Ventures UG (haftungsbeschränkt), verantwortlich Sven Brostmeyer, Geschäftsführer, automatisch nach dem offengelegten Modell.
- Keine Anlageberatung. Verluste bis zum Totalverlust sind möglich. Persönliche Umstände werden nicht berücksichtigt.