Sumitomo Mitsui Trust Holdings Aktie: fairer Wert
8309.TDer faire Wert von Sumitomo Mitsui Trust Holdings liegt nach unserem Modell bei 13,27 €, der Kurs 24 % darunter.
Der faire Wert ist eine Schätzung aus unserem Modell, kein Kursziel.
Tageswert vom 13.11.2026
Bewertungsampel
Mögliche WertfalleSchlusskurs vom 12.11.2026, mit ihm rechnet der Tageswert.
Nach unserem Modell gilt der Kurs unter 10,21 € als günstig und über 18,95 € als teuer (Unsicherheit mittel nach der Kursschwankung im letzten Jahr).
Die zwei Teilwerte des fairen Werts liegen bei 16,88 € (Überrenditemodell) und 9,66 € (Branchenvergleich), ihr Abstand zeigt die Unsicherheit der Schätzung. Der Kurs liegt unter beiden.
Gerechnet mit Eigenkapitalkosten von 6,1 %. Bei 7,1 % läge der faire Wert bei 11,86 €, bei 5,1 % bei 15,38 €.
Mögliche Wertfalle: günstig bewertet, aber hohes Risiko.
Woher die Zahl kommt
Halb aus dem Überrenditemodell, halb aus dem Gewinn mal dem KGV der Branche (12,9).
Überrenditemodell für Banken und Versicherer: Buchwert plus Wert der Rendite über den Eigenkapitalkosten von 6,1 % (Untergrenze: Zins der Staatsanleihe 1,1 % plus 5 Prozentpunkte, denn Beta 0,8 mal Risikoprämie ergäbe weniger).
Mit eigenen Annahmen rechnenDie Rechnung Schritt für Schritt
Mit diesen Zahlen kommt das Überrenditemodell auf 16,88 € je Aktie: der Buchwert plus der Wert dessen, was die Firma auf Dauer über ihren Eigenkapitalkosten verdient. Die Tabelle erklärt die Rechnung, eine Empfehlung ist sie nicht.
Rechnung als Tabelle
| Schritt | Wert |
|---|---|
| Buchwert je Aktie | 7,45 € |
| Stabiler Gewinn je Aktie (Schätzungen der Analysten) | 0,92 € |
| Eigenkapitalrendite im Modell (stabiler Gewinn durch Buchwert) | 12,4 % |
| Eigenkapitalkosten | 6,1 % |
| Überrendite je Aktie: (Rendite − Kosten) × Buchwert | 0,47 € |
| Endwert der Überrendite: Überrendite / (6,1 % − 1,1 %) | 9,43 € |
| Wert je Aktie (Buchwert plus Endwert) | 16,88 € |
| Gewinn je Aktie der letzten zwölf Monate | 0,75 € |
| × 12,9 (KGV der Branche) | 9,66 € |
| Fairer Wert (Mittel aus beiden Teilen) | 13,27 € |
Datenstand und Quellen
- Score
- Tageswert vom 13.11.2026, nächtlich neu gerechnet
- Kurs
- Schlusskurs vom 13.11.2026
- Letzter Jahresabschluss
- Geschäftsjahr 2026, Stichtag 31.03.2026
- Währung
- Beträge in Euro, umgerechnet mit dem EZB-Referenzkurs vom 12.11.2026 (1 € = 176,96 ¥)
- Quelle
- Abschlüsse, Kennzahlen und Kurse von Financial Modeling Prep (FMP), aus den Berichten des Unternehmens. Score und fairer Wert rechnet MEQIRI daraus selbst.
Pflichtangaben zu dieser Bewertung
- ; Zeithorizont rund 12 Monate
- Stufe Stark seit 11.11.2026, vorher Neutral
- Ampel Fair bewertet seit 07.11.2026
- Tagesschlusskurse, Kennzahlen bis zu 24 Stunden zwischengespeichert
- Score und fairer Wert sind Schätzungen aus einem offengelegten Modell, keine Tatsachen und kein Kursziel.
- Erstellt von der SSM Ventures UG (haftungsbeschränkt), verantwortlich Sven Brostmeyer, Geschäftsführer, automatisch nach dem offengelegten Modell.
- Keine Anlageberatung. Verluste bis zum Totalverlust sind möglich. Persönliche Umstände werden nicht berücksichtigt.