Azioni Adobe
ADBENASDAQAdobe Inc., TecnologiaISIN US00724F1012
75Score 75 su 100, Forte
Prezzo e trend
34 / 100
Andamento del prezzo
−29 % in un annoIl grafico mostra i prezzi di chiusura giornalieri di 20 anni, rettificati per i frazionamenti azionari e senza dividendi. Un clic nel grafico imposta un avviso di prezzo a quel livello.
Sotto la media mobile a 200 giorni: il prezzo è più basso del 3,8 %.
Da novembre 2026 la media a 50 giorni è sotto quella a 200 giorni, il trend si è girato verso il basso.
In forte calo: di recente il prezzo è sceso molto in fretta (RSI 21).
Il prezzo è 33 % sotto il suo massimo annuale. Calo massimo in 20 anni: 72 % (da novembre 2021 a giugno 2026).
Indicatori grafici per utenti esperti
- SMA 50223,12 €
- Prezzo medio delle ultime 50 sedute, mostra il trend di breve periodo.
- SMA 200223,72 €
- Prezzo medio delle ultime 200 sedute, mostra il trend di lungo periodo.
- RSI (14)21
- Forza relativa degli ultimi 14 giorni su una scala da 0 a 100. Sopra 70 il prezzo è considerato surriscaldato, sotto 30 in forte calo.
- MACDsotto la linea di segnale
- Confronta una media dei prezzi veloce e una lenta. Sopra la sua linea di segnale lo slancio aumenta, sotto diminuisce.
- Supporto174,54 €
- Il prezzo di chiusura più basso degli ultimi dodici mesi.
- Resistenza322,65 €
- Il prezzo di chiusura più alto degli ultimi dodici mesi.
Analisi in breve
Calcolata dai dati con regole fisse, senza IA
- Adobe Inc. appartiene al settore Software applicativo (Stati Uniti) e, con una capitalizzazione di 83,78 mld €, è al 9º posto su 188 società del settore su MEQIRI.
- Nell’esercizio 2025 ha registrato ricavi per 21,45 mld € (in crescita del 10,5 % rispetto all’anno precedente) e un utile di 6,43 mld € (in crescita del 28,2 %).
- Per l’esercizio 2026 gli analisti si attendono in media ricavi per 24,01 mld € (in crescita dell’11,9 %) e un utile per azione rettificato di 22,09 € (in crescita del 16,9 %).
Mostra di più
- MEQIRI Score 75 su 100 (Forte): posizione 107 su 854 nel comparto Tecnologia, mediana 61.
- Il P/E è di 12,9 (mediana Software applicativo 31,3, mediana propria degli ultimi anni 45,6).
- Secondo il nostro modello il valore equo è di 511,90 €, il prezzo è inferiore del 58 %.
Spiegato in modo semplice
I numeri di questa pagina in parole semplici, scritti da un’IA
Punti di forza
- Rendimento del capitale elevatoRendimento del capitale investito del 59,3 % nell’esercizio 2025, mediana Software applicativo 3,9 %.Redditività 98
- Valutazione bassaP/E 12,9, mediana Software applicativo 31,3, mediana storica del titolo 45,6.Valutazione 86
- Sotto il valore equoPrezzo inferiore del 58 % al valore equo di 511,90 €.Valutazione 86
Punti deboli
Nessuno dei nostri controlli dei punti deboli segnala qualcosa. Il rischio di crollo è misurato separatamente.
Spiccano soprattutto i fondamentali e la redditività, mentre il momentum e l’analisi tecnica frenano lo score.
Valore giornaliero del 13/11/2026
Come nasce lo scoreScore in sintesi
Da ieri lo score è passato da 76 a 75.
I fondamentali sono solidi, con utili stabili e una forte generazione di cassa.
Andamento dello score
L’andamento completo fino a 20 anni è incluso in MEQIRI Pro.
Vedi i pianiRischio di crollo alto
Quanto bene avverte MEQIRIRientra nel 30 % con il rischio di crollo più alto tra le azioni dalla posizione 101 alla 1.000.
Dal 2016 al 2025, 23 azioni di questo tipo su 100 sono crollate del 30 % o più entro un anno, contro una media del gruppo di 15 su 100.
Cosa fa salire il rischio
- forte volatilità del prezzo
- prezzo molto sotto il massimo annuale
Cosa lo riduce
- fondamentali solidi
Valutazione
Semaforo di valutazione
Nettamente sottovalutataSecondo il nostro modello un prezzo sotto 365,64 € è considerato a buon mercato e uno sopra 853,16 € caro (incertezza alta in base alla volatilità del prezzo nell’ultimo anno).
Le due componenti del valore equo sono 503,08 € (modello dei flussi di cassa) e 520,71 € (confronto di settore), e la loro distanza mostra l’incertezza della stima. Il prezzo è sotto entrambe.
Calcolato con un costo del capitale proprio del 9,9 %. Al 10,9 % il valore equo sarebbe 475,39 €, all’8,9 % sarebbe 562,98 €.
Indicatori di valutazione
Per metà dal modello dei flussi di cassa, per metà dall’utile moltiplicato per il P/E del settore (31,3).
Calcola con le tue ipotesiAndamento della società
Qui vedi l’andamento su più anni con un commento automatico.
Ricavi
Nei dodici mesi chiusi al 28/08/2026 i ricavi sono saliti del 12 % rispetto ai dodici mesi precedenti. I ricavi crescono con forza dal 2006, di circa il 12 % all’anno.
Margini
- Margine lordo
- Margine operativo
- Margine netto
Nell’esercizio 2025: lordo 89 %, operativo 37 %, netto 30 %.
Debito e bilancio
dati dell’ultimo trimestreIl bilancio è solido, con un indebitamento moderato e una copertura degli interessi ampia.
Risultati
- Prossimi risultati
- 09/12/2026tra 26 giorni
- Ultima pubblicazione
- 10/09/2026Utile per azione pubblicato 5,53 € (atteso 5,49 €)in linea con le attese
Stime degli analisti
Le stime sull’utile sono rimaste quasi invariate dal 15/10/2026.
- Utile per azione
- 22,09 €0,0 %
- Ricavi
- 24,01 mld €0,0 %
- Utile per azione
- 24,88 €−0,6 %
- Ricavi
- 26,22 mld €−0,1 %
MEQIRI registra le stime dal 15/10/2026. Finché non sono disponibili 30 giorni di dati, la scheda mostra la variazione da quella data. Media delle stime secondo Financial Modeling Prep. Nessun prezzo obiettivo e nessuna raccomandazione.
Guidance dell’azienda alzata
Prezzo dopo i risultati: −1,0 %«First of all, wanted to say that we reiterated our full year guide of 10.2% growth for the full year in terms of ending ARR.»La guidance non è inclusa nello score e non costituisce una raccomandazione di acquisto o di vendita.
Dalla conference call sui risultati trimestrali del 10/09/2026 (3º trimestre dell’esercizio 2026), letta da un’IA.
Insider
Acquisti e vendite sul mercato da parte di dirigenti, consiglieri di amministrazione e grandi azionisti
Un insider ha acquistato sul mercato negli ultimi 6 mesi, per un totale di 1,76 mln €. 2 insider hanno venduto, per un totale di 28,39 mln €.
Le vendite dicono meno degli acquisti: molti vendono secondo un piano prestabilito, per pagare le tasse o per diversificare.
- Narayen ShantanuVendita
17 set 2026, Chair and CEO
- Azioni
- 50.500
- Prezzo
- 225,22 €
- Controvalore
- 11,37 mln €
- Narayen ShantanuVendita
16 set 2026, Chair and CEO
- Azioni
- 74.500
- Prezzo
- 227,02 €
- Controvalore
- 16,91 mln €
- Forusz JillianVendita
29 lug 2026, SVP & CAO
- Azioni
- 416
- Prezzo
- 238,54 €
- Controvalore
- 99.234 €
Mostra 1 altra voce
- Ricks David AAcquisto
25 giu 2026, Consigliere
- Azioni
- 10.000
- Prezzo
- 175,54 €
- Controvalore
- 1,76 mln €
Le operazioni parziali di una stessa comunicazione sono riportate in una riga, con il prezzo medio.
Fonte: comunicazioni Form 4 alla SEC, l’autorità di vigilanza sulla borsa statunitense. Assegnazioni, esercizi di opzioni, donazioni e trattenute fiscali sono esclusi. Non è una raccomandazione d’acquisto.
Ultimi eventi di Adobe
Gli eventi principali degli ultimi sei mesi, dai nostri dati. Con un clic arrivi alla scheda corrispondente.
Confronto con il comparto
854 titoli valutati nel comparto Tecnologia
- Questo titolo
- 75
- Mediana del comparto
- 61
Categorie rispetto alla mediana del comparto
La mediana è il valore centrale: metà dei titoli del comparto si trova sopra, l’altra metà sotto. Le categorie con troppo pochi valori di confronto non sono indicate.
Concorrenti nel settore Software applicativo
Le società immediatamente più grandi e più piccole per capitalizzazione
- AppLovinAPP 118,53 mld €70
- Automatic Data ProcessingADP 109,7 mld €82
- SnowflakeSNOW 95,1 mld €41
- ServiceNowNOW 94,28 mld €58
- Cadence Design SystemsCDNS 82,53 mld €74
- IntuitINTU 82,04 mld €76
- DatadogDDOG 60,1 mld €55
- AutodeskADSK 48,94 mld €74
ETF che contengono Adobe
Presente in 161 ETF su Xetra. Qui per ogni indice l’ETF con il peso maggiore.
| ETF | Peso | Costi | Dimensione del fondo |
|---|---|---|---|
| State Street SPDR MSCI USA Value UCITS ETF USD AccZPRU | 2,37 % | 0,20 % | 301,47 mln € |
| Amundi MSCI Robotics & AI UCITS ETF AccGOAI | 2,15 % | 0,40 % | 1,17 mld € |
| Amundi MSCI Digital Economy UCITS ETF AccEBUY | 2,02 % | 0,45 % | 98,66 mln € |
Mostra altre 5 voci
| Invesco Artificial Intelligence Enablers UCITS ETF AccumUSDIVAI | 1,88 % | 0,35 % | 37,25 mln € |
| Invesco Global Buyback Achievers UCITS ETFBBCK | 1,68 % | 0,39 % | 190,04 mln € |
| iShares MSCI World Information Technology Sector Advanced UCITS ETFAYEW | 1,62 % | 0,18 % | 1,07 mld € |
| UBS Factor MSCI USA Prime Value Screened UCITS ETF hEUR accUBUW | 1,52 % | 0,28 % | 130,8 mln € |
| UBS Factor MSCI USA Quality Screened UCITS ETF USD disUBUT | 1,45 % | 0,25 % | 1,16 mld € |
Posizioni secondo le comunicazioni dei fondi tramite FMP, esclusi gli ETF swap (le loro posizioni sono solo garanzie).
Aggiornamento dei dati e fonti
- Score
- Valore del 13/11/2026, ricalcolato ogni notte
- Prezzo
- Prezzo di chiusura del 12/11/2026
- Ultimo bilancio annuale
- Esercizio 2025, data di chiusura 28/11/2025
- Valuta
- Importi in euro, convertiti al tasso di riferimento BCE del 12/11/2026 (1 € = 1,1081 USD)
- Fonte
- Bilanci, indicatori e prezzi di Financial Modeling Prep (FMP), tratti dai report della società. Score e valore equo li calcola MEQIRI stesso a partire da questi dati.
Informazioni obbligatorie su questa valutazione
- ; orizzonte temporale di circa 12 mesi
- Classificazione Forte, pubblicata dal 07/11/2026 (nello storico dello score dal 31/03/2016)
- Segnale di valutazione Sottovalutata dal 07/11/2026
- Prezzi di chiusura giornalieri, indicatori memorizzati fino a 24 ore
- Score e valore equo sono stime di un modello pubblicato, non fatti né un prezzo obiettivo.
- Valutazioni redatte da SSM Ventures UG (haftungsbeschränkt), responsabile Sven Brostmeyer, amministratore, in modo automatico secondo il modello pubblicato.
- Nessuna consulenza in materia di investimenti. Sono possibili perdite fino alla perdita totale. Le circostanze personali non vengono considerate.