Calcolatore PAC
Quanto diventerà il tuo PAC?
Inserisci rata mensile, durata e rendimento. Il calcolatore mostra il valore finale, i tuoi versamenti e quanto resta al netto delle imposte.
Esempi:50 € al mese100 € al mese250 € al mese500 € al mese
Tipo di ETF
Sulla quota di titoli di Stato italiani e dei paesi della white list l’aliquota è del 12,5 % invece del 26 %. L’emittente indica la quota ogni semestre.
Aumento e inflazione
Converte il risultato in potere d’acquisto attuale.
Valore del portafoglio a fine anno
- versato
- rendimento
Dati utilizzati
Questo è uno strumento di calcolo basato sulle tue ipotesi, non una previsione, non un prezzo obiettivo e non una raccomandazione. Il rendimento è ipotizzato uguale per tutta la durata, mentre i prezzi reali oscillano e possono anche scendere a lungo. L’imposta è un’approssimazione: vendita alla fine, regime amministrato, ETF ad accumulazione, senza costi e senza PIR. Sugli ETF non si applica la Tobin tax.
Come si calcola
- Dal rendimento annuo si ricava l’interesse mensile effettivo: la radice dodicesima di 1 più il rendimento, meno 1. Al 7 % si ottiene lo 0,565 % al mese, e dodici di questi mesi danno esattamente il 7 %.
- Ogni mese il saldo cresce dell’interesse mensile, e a fine mese si aggiunge la rata. Il capitale iniziale è investito fin dall’inizio.
- Con l’aumento, la rata sale ogni dodici mesi della percentuale impostata.
- Il guadagno è il valore finale meno tutto ciò che hai versato.
- Sul guadagno si applica l’imposta sostitutiva del 26 %. La quota di titoli di Stato italiani e della white list entra nella base solo per il 48,08 %, così che su di essa l’aliquota effettiva è del 12,5 %. Non ci sono franchigie.
- L’imposta di bollo è lo 0,2 % del valore del portafoglio alla fine di ogni anno. La banca la addebita sul conto corrente: il portafoglio non diminuisce, e il calcolatore somma il bollo di tutti gli anni senza interessi.
- Il potere d’acquisto attuale è il valore finale al netto di imposte e bollo, diviso per 1 più l’inflazione elevato al numero di anni.
Ipotesi e note
- Il rendimento è lo stesso per tutta la durata. I prezzi reali oscillano e possono scendere per anni, e in un PAC anche l’ordine degli anni buoni e cattivi cambia il risultato.
- I costi non sono dedotti. Il modo più semplice è sottrarre subito dal rendimento i costi correnti di un ETF e le commissioni di negoziazione.
- Con un ETF ad accumulazione, fino alla vendita non si pagano imposte sul guadagno, solo l’imposta di bollo. Con un ETF a distribuzione ogni distribuzione è tassata al 26 %; il calcolatore ipotizza che tutto resti nel fondo.
- I guadagni da ETF e fondi sono redditi di capitale: le minusvalenze nello zainetto fiscale non li riducono.
- La rata viene versata a fine mese. Chi versa a inizio mese alla fine ottiene un po’ di più, perché ogni rata resta investita un mese in più.
Quanto diventa una rata mensile al 7 % annuo
Valore finale prima di imposte e costi, rata versata a fine mese.
| Rata mensile | dopo 10 anni | dopo 20 anni | dopo 30 anni |
|---|---|---|---|
| 50 € | 8.553 €su 6.000 € versati | 25.377 €su 12.000 € versati | 58.473 €su 18.000 € versati |
| 100 € | 17.105 €su 12.000 € versati | 50.754 €su 24.000 € versati | 116.945 €su 36.000 € versati |
| 250 € | 42.763 €su 30.000 € versati | 126.884 €su 60.000 € versati | 292.363 €su 90.000 € versati |
| 500 € | 85.526 €su 60.000 € versati | 253.768 €su 120.000 € versati | 584.726 €su 180.000 € versati |
Domande frequenti
Quanto diventano 100 € al mese?
Con un rendimento del 7 % annuo, 100 € al mese diventano 17.105 € dopo 10 anni, 50.754 € dopo 20 anni e 116.945 € dopo 30 anni, sempre prima delle imposte. Dopo 30 anni hai versato 36.000 €, il resto è rendimento. Nessuno sa se il 7 % sarà raggiunto: calcola quindi anche con meno.
Perché questo calcolatore mostra meno di alcuni altri?
Molti calcolatori dividono il rendimento annuo per dodici e applicano ogni mese lo 0,583 %. Capitalizzato dodici volte, però, fa il 7,23 % all’anno invece del 7 %. Con 100 € al mese per 30 anni si ottengono così 121.997 € invece di 116.945 €. Questo calcolatore usa la radice dodicesima, lo 0,565 % al mese, e arriva così esattamente al rendimento annuo che inserisci.
Quale rendimento dovrei inserire?
Nessuno può dirtelo con certezza, e nemmeno questo calcolatore. Qui il rendimento è lo stesso per tutta la durata, mentre i prezzi reali oscillano e possono scendere per anni. È meglio calcolare con più valori, ad esempio 3, 5 e 7 %, e vedere quanto distano i risultati. Sottrai subito dal rendimento i costi, come i costi correnti di un ETF.
Come vengono calcolate le imposte?
Come approssimazione per una vendita alla fine: sul guadagno di un ETF azionario si paga l’imposta sostitutiva del 26 %, sulla quota di titoli di Stato il 12,5 %. Con 250 € al mese per 20 anni al 7 % sono 17.390 € su un guadagno di 66.884 €, più 2.110 € di imposta di bollo in 20 anni; al netto restano 107.384 €. Con un ETF ad accumulazione, fino alla vendita non si pagano imposte sul guadagno, solo il bollo.
Cosa porta una rata che aumenta ogni anno?
Se aumenti la rata di 250 € del 3 % ogni anno, nel ventesimo anno versi 438 € al mese. Dopo 20 anni al 7 % hai allora 159.673 € invece di 126.884 €, dopo aver versato 80.611 € invece di 60.000 €. Così il PAC cresce insieme al reddito.
Cosa significa «in potere d’acquisto attuale»?
Quanto varrebbe in denaro di oggi il valore finale al netto di imposte e bollo, se i prezzi salissero ogni anno dell’inflazione impostata. 250 € al mese al 7 % diventano 126.884 € in 20 anni, e al netto di imposte e bollo restano 107.384 €. Con un’inflazione del 2 % corrispondono oggi a 72.266 €. Il numero aiuta a confrontare il risultato con ciò che puoi comprare oggi con quella cifra.
Che cos’è l’imposta di bollo?
È un’imposta annua dello 0,2 % sul valore del conto titoli, senza importo minimo né massimo per le persone fisiche. La banca la addebita sul conto corrente; con un broker estero senza sostituto d’imposta si paga la stessa aliquota come IVAFE nella dichiarazione dei redditi. Con 250 € al mese per 20 anni al 7 %, il bollo arriva a 2.110 € in tutto, 254 € nell’ultimo anno.
Posso compensare le minusvalenze?
Non con i guadagni da ETF. I guadagni da ETF e fondi sono redditi di capitale e pagano il 26 % per intero, anche se nello zainetto fiscale ci sono minusvalenze. Le perdite da ETF, invece, sono redditi diversi: entrano nello zainetto e riducono fino al quarto anno successivo i guadagni da azioni, obbligazioni, ETC e certificati.