Microsoft Aktie
MSFTNASDAQMicrosoft Corporation, TechnologieISIN US5949181045
81Score 81 von 100, Stark
Kurs und Trend
81 / 100
Kursverlauf
+2,3 % in einem JahrDer Chart zeigt Tagesschlusskurse aus 20 Jahren, um Aktiensplits bereinigt und ohne Dividenden. Ein Klick in den Chart setzt einen Preisalarm auf diesen Kurs.
Über der 200-Tage-Linie: Der Kurs liegt 19 % darüber.
Seit August 2026 liegt die 50-Tage-Linie über der 200-Tage-Linie, der Trend hat nach oben gedreht.
Normal: Der Kurs bewegt sich weder überhitzt noch ausverkauft (RSI 49).
Der Kurs liegt 5,9 % unter seinem Jahreshoch. Größter Rückgang in 20 Jahren: 59 % (November 2007 bis März 2009).
Chartwerte für Fortgeschrittene
- SMA 50466,18 €
- Durchschnittskurs der letzten 50 Handelstage, zeigt den kurzfristigen Trend.
- SMA 200396,30 €
- Durchschnittskurs der letzten 200 Handelstage, zeigt den langfristigen Trend.
- RSI (14)49
- Relative Stärke der letzten 14 Tage auf einer Skala von 0 bis 100. Über 70 gilt der Kurs als heiß gelaufen, unter 30 als stark gefallen.
- MACDunter der Signallinie
- Vergleicht einen schnellen und einen langsamen Kursdurchschnitt. Liegt er über seiner Signallinie, nimmt der Schwung zu, darunter nimmt er ab.
- Unterstützung317,09 €
- Der tiefste Schlusskurs der letzten zwölf Monate.
- Widerstand499,51 €
- Der höchste Schlusskurs der letzten zwölf Monate.
Kurzanalyse
Fest aus den Daten berechnet, ohne KI
- Microsoft Corporation gehört zur Branche Infrastruktursoftware (Vereinigte Staaten) und ist mit 3,49 Bio. € Börsenwert die größte von 97 Firmen der Branche bei MEQIRI.
- Im Geschäftsjahr 2026 kam sie auf 298,23 Mrd. € Umsatz (plus 17,8 % zum Vorjahr) und 120,2 Mrd. € Gewinn (plus 31,3 %).
- Für das Geschäftsjahr 2027 erwarten Analysten im Mittel einen Umsatz von 355,19 Mrd. € (plus 19,1 %) und einen bereinigten Gewinn je Aktie von 18,02 € (plus 16 %).
Mehr anzeigen
- MEQIRI Score 81 von 100 (Stark): Platz 24 von 857 in Technologie, Median 61.
- Das KGV liegt bei 27,3 (Median Infrastruktursoftware 26,3, eigener Median der letzten Jahre 34,2).
- Der faire Wert nach unserem Modell liegt bei 659,42 €, der Kurs 29 % darunter.
Einfach erklärt
Die Zahlen dieser Seite in einfachen Worten, geschrieben von einer KI
Stärken
- Hohe MargeNettomarge 41,2 % in den letzten 12 Monaten, Median Infrastruktursoftware 7,3 %.Profitabilität 98
- Hohe KapitalrenditeRendite auf das eingesetzte Kapital 29,3 % im Geschäftsjahr 2026, Median Infrastruktursoftware 5,3 %.Profitabilität 98
- Verlässliche DividendeSeit 23 Jahren ohne Kürzung der Dividende.Kapitalallokation 87
Schwächen
Keine unserer Prüfungen auf Schwächen schlägt an. Das Absturzrisiko wird getrennt gemessen.
Besonders stark sind Profitabilität und Kapitalallokation.
Tageswert vom 12.11.2026
Wie der Score entstehtScore im Überblick
Die Fundamentaldaten sind stark, die Gewinne stabil.
Score im Verlauf
Der vollständige Verlauf über bis zu 20 Jahre gehört zu MEQIRI Pro.
Tarife ansehenAbsturzrisiko niedrig
So gut warnt MEQIRIGehört zu den 30 % mit dem niedrigsten Absturzrisiko unter den 100 größten Aktien.
Von solchen Aktien stürzten 2016 bis 2025 binnen eines Jahres 4 von 100 um 30 % oder mehr ab, im Durchschnitt der Gruppe 9 von 100.
Was es senkt
- sehr große Firma
- solide Fundamentaldaten
- Kurs nahe am Jahreshoch
Bewertung
Bewertungsampel
Deutlich unterbewertetSchlusskurs vom 11.11.2026, mit ihm rechnet der Tageswert.
Nach unserem Modell gilt der Kurs unter 507,25 € als günstig und über 942,03 € als teuer (Unsicherheit mittel nach der Kursschwankung im letzten Jahr).
Die zwei Teilwerte des fairen Werts liegen bei 866,42 € (Cashflow-Modell) und 452,42 € (Branchenvergleich), ihr Abstand zeigt die Unsicherheit der Schätzung.
Gerechnet mit Eigenkapitalkosten von 9,3 %. Bei 10,3 % läge der faire Wert bei 582,07 €, bei 8,3 % bei 772,33 €.
Bewertungskennzahlen
Halb aus dem Cashflow-Modell, halb aus dem Gewinn mal dem KGV der Branche (26,3).
Mit eigenen Annahmen rechnenUnternehmensentwicklung
Hier siehst du den Verlauf über mehrere Jahre mit automatischer Einordnung.
Umsatz
In den zwölf Monaten bis 30.09.2026 stieg der Umsatz um 17,9 % gegenüber den zwölf Monaten davor. Der Umsatz wächst seit 2007 solide mit etwa 10 % pro Jahr.
Margen
- Bruttomarge
- Operative Marge
- Nettomarge
Im Geschäftsjahr 2026: Brutto 68 %, operativ 47 %, netto 40 %.
Verschuldung & Bilanz
Stand jüngstes QuartalDie Bilanz ist solide, die Verschuldung gering und die Zinsdeckung komfortabel.
Zahlen
- Nächste Zahlen
- 27.01.2027in 76 Tagen
- Zuletzt gemeldet
- 28.10.2026Gewinn je Aktie gemeldet 4,39 € (erwartet 4,24 €)über den Erwartungen
Analystenschätzungen
Die Gewinnschätzungen haben sich seit dem 15.10.2026 kaum verändert.
- Gewinn je Aktie
- 18,02 €+1,6 %
- Umsatz
- 355,19 Mrd. €+1,1 %
- Gewinn je Aktie
- 21,63 €+2,4 %
- Umsatz
- 428,5 Mrd. €+2,0 %
MEQIRI speichert die Schätzungen seit dem 15.10.2026. Bis 30 Tage beisammen sind, zeigt die Karte die Änderung seit diesem Tag. Mittelwert der Schätzungen laut Financial Modeling Prep. Kein Kursziel und keine Empfehlung.
Ausblick der Firma bestätigt
Kurs nach den Zahlen: −0,2 %Microsoft erwartet für Q2 Azure-Wachstum von 49 bis 50 % und Umsatz von 96 bis 97,1 Milliarden Dollar, was im Rahmen der bisherigen starken Wachstumsdynamik liegt, ohne klare Anhebung oder Senkung gegenüber den eigenen bisherigen Erwartungen.
„In Azure, we expect revenue growth of 49% to 50% in constant currency with continued efficiency gains across our CPU and GPU fleet, helping to offset some 3P GPU-as-a-Service contracts that have been delayed to H2.“Der Ausblick ist nicht im Score enthalten und keine Kauf- oder Verkaufsempfehlung.
Aus der Telefonkonferenz zu den Quartalszahlen vom 28.10.2026 (Q1 im Geschäftsjahr 2027), von einer KI gelesen.
Insider
Käufe und Verkäufe von Vorstand, Board und Großaktionären am Markt
In den letzten 6 Monaten keine Käufe am Markt. 5 Insider haben verkauft, zusammen 80,79 Mio. €.
Verkäufe sagen weniger als Käufe: Viele verkaufen nach festem Plan, für Steuern oder zur Streuung.
- Hood AmyVerkauf
9. Nov. 2026, EVP, Chief Financial Officer
- Stück
- 7.305
- Preis
- 489,23 €
- Wert
- 3,57 Mio. €
- Hood AmyVerkauf
13. Okt. 2026, EVP, Chief Financial Officer
- Stück
- 7.305
- Preis
- 490,18 €
- Wert
- 3,58 Mio. €
- Hood AmyVerkauf
14. Sept. 2026, EVP, Chief Financial Officer
- Stück
- 41.674
- Preis
- 447,80 €
- Wert
- 18,66 Mio. €
7 weitere anzeigen
- Nadella SatyaVerkauf
1. Sept. 2026, Chief Executive Officer
- Stück
- 86.525
- Preis
- 450,67 €
- Wert
- 38,99 Mio. €
- Althoff JudsonVerkauf
5. Aug. 2026, CEO Microsoft Commercial
- Stück
- 10.000
- Preis
- 438,48 €
- Wert
- 4,38 Mio. €
- Numoto TakeshiVerkauf
4. Aug. 2026, EVP, Chief Marketing Officer
- Stück
- 4.810,35
- Preis
- 446,19 €
- Wert
- 2,15 Mio. €
- Numoto TakeshiVerkauf
10. Juni 2026, EVP, Chief Marketing Officer
- Stück
- 4.500
- Preis
- 362,04 €
- Wert
- 1,63 Mio. €
- Numoto TakeshiVerkauf
8. Juni 2026, EVP, Chief Marketing Officer
- Stück
- 2.500
- Preis
- 370,67 €
- Wert
- 926.687 €
- Althoff JudsonVerkauf
1. Juni 2026, CEO Microsoft Commercial
- Stück
- 15.500
- Preis
- 414,30 €
- Wert
- 6,42 Mio. €
- Coleman AmyVerkauf
14. Mai 2026, EVP, Chief Human Resources Officer
- Stück
- 1.262,31
- Preis
- 369,68 €
- Wert
- 466.650 €
Teilgeschäfte einer Meldung stehen in einer Zeile, der Preis ist dann ihr Schnitt.
Quelle: Meldungen nach Formular 4 an die US-Börsenaufsicht SEC. Zuteilungen, Optionsausübungen, Schenkungen und Steuereinbehalte sind ausgeblendet. Keine Kaufempfehlung.
Was bei Microsoft passiert ist
Die wichtigsten Ereignisse der letzten sechs Monate aus unseren Daten. Ein Klick führt zur passenden Karte.
Sektorvergleich
857 bewertete Titel im Sektor Technologie
- Dieser Titel
- 81
- Median des Sektors
- 61
Kategorien gegen den Sektormedian
Der Median ist der mittlere Wert: Die Hälfte der Titel im Sektor liegt darüber, die andere Hälfte darunter. Kategorien mit zu wenig Vergleichswerten fehlen.
Wettbewerber in der Branche Infrastruktursoftware
Die nächstkleineren Firmen nach Börsenwert
- Palantir TechnologiesPLTR 357,4 Mrd. €67
- OracleORCL 348,92 Mrd. €59
- Palo Alto NetworksPANW 246,02 Mrd. €55
- CrowdStrike HoldingsCRWD 210,79 Mrd. €50
- CloudflareNET 100,76 Mrd. €42
- FortinetFTNT 84,58 Mrd. €80
- SynopsysSNPS 79,59 Mrd. €59
- BlockXYZ 46,42 Mrd. €63
In diesen ETFs steckt Microsoft
In 168 ETFs auf Xetra enthalten. Hier je Index der ETF mit dem größten Anteil.
| ETF | Anteil | Kosten | Fondsgröße |
|---|---|---|---|
| State Street SPDR S&P U.S. Technology Select Sector UCITS ETF (Acc)ZPDT | 17,57 % | 0,15 % | 1,81 Mrd. € |
| iShares S&P 500 Information Technology Sector UCITS ETFQDVE | 17,03 % | 0,15 % | 16,32 Mrd. € |
| Xtrackers MSCI USA Information Technology UCITS ETF 1DXUTC | 16,83 % | 0,12 % | 2,11 Mrd. € |
5 weitere anzeigen
| Amundi S&P World Information Technology Screened UCITS ETF AccWELU | 15,50 % | 0,18 % | 1,5 Mrd. € |
| Xtrackers MSCI World Information Technology UCITS ETF 1CXDWT | 14,91 % | 0,25 % | 5,36 Mrd. € |
| iShares MSCI World Information Technology Sector Advanced UCITS ETFAYEW | 13,73 % | 0,18 % | 1,03 Mrd. € |
| iShares S&P 500 Top 20 UCITS ETF USD AccIS20 | 12,81 % | 0,20 % | 536,65 Mio. € |
| Amundi MSCI USA ESG Selection Extra UCITS ETF DR USD (D)LESU | 12,16 % | 0,15 % | 605,46 Mio. € |
Bestände laut den Meldungen der Fonds über FMP, ohne Swap-ETFs (deren Bestände nur Sicherheiten sind).
Datenstand und Quellen
- Score
- Tageswert vom 12.11.2026, nächtlich neu gerechnet
- Kurs
- Schlusskurs vom 12.11.2026
- Letzter Jahresabschluss
- Geschäftsjahr 2026, Stichtag 30.06.2026
- Währung
- Beträge in Euro, umgerechnet mit dem EZB-Referenzkurs vom 11.11.2026 (1 € = 1,1127 $)
- Quelle
- Abschlüsse, Kennzahlen und Kurse von Financial Modeling Prep (FMP), aus den Berichten des Unternehmens. Score und fairer Wert rechnet MEQIRI daraus selbst.
Pflichtangaben zu dieser Bewertung
- ; Zeithorizont rund 12 Monate
- Stufe Stark, veröffentlicht seit 07.11.2026 (im Score-Verlauf seit 31.05.2016)
- Ampel Unterbewertet seit 09.11.2026, vorher Fair bewertet
- Tagesschlusskurse, Kennzahlen bis zu 24 Stunden zwischengespeichert
- Score und fairer Wert sind Schätzungen aus einem offengelegten Modell, keine Tatsachen und kein Kursziel.
- Erstellt von der SSM Ventures UG (haftungsbeschränkt), verantwortlich Sven Brostmeyer, Geschäftsführer, automatisch nach dem offengelegten Modell.
- Keine Anlageberatung. Verluste bis zum Totalverlust sind möglich. Persönliche Umstände werden nicht berücksichtigt.