Calcolatore decumulo
Quanto durerà il tuo patrimonio?
Inserisci patrimonio, prelievo e rendimento. Vedi subito quanto durano i soldi e che cosa cambia un crollo nel primo anno.
Che cosa vuoi sapere?
I tuoi soldi durano
23 anni e 1 mese
Prelevato in tutto
523.547 €
Patrimonio e prelievi anno per anno
- Patrimonio a fine anno
- Prelevato finora
Calcolo con le tue ipotesi, né previsione né raccomandazione. Stesso rendimento ogni anno, prima di imposte e costi.
Come si calcola
- Il rendimento annuo diventa il tasso mensile effettivo: la radice dodicesima di 1 più il rendimento, meno 1. Al 5 % sono lo 0,407 % al mese, non il 5 % diviso 12.
- Ogni mese il patrimonio cresce del tasso mensile e a fine mese si sottrae il prelievo. Con l’inflazione il prelievo aumenta della percentuale scelta ogni dodici mesi.
- Calcola la durata: il calcolatore conta i mesi finché il patrimonio non è esaurito. L’ultimo mese riceve solo ciò che resta.
- Calcola il prelievo: senza inflazione è la rendita, patrimonio per tasso mensile diviso 1 meno (1 più tasso mensile) elevato a meno il numero dei mesi. Con l’inflazione il calcolatore cerca il prelievo che alla fine lascia esattamente 0.
- Conserva il patrimonio: senza inflazione prelevi solo i rendimenti, patrimonio per tasso mensile. Con l’inflazione resta investito quanto basta perché cresca ogni anno con l’inflazione e conservi il suo potere d’acquisto.
- Il crollo fa scendere il patrimonio mese per mese del 30 % in tutto nel primo anno, mentre i prelievi continuano. Poi torna a valere il rendimento scelto.
Ipotesi e note
- Il rendimento è uguale ogni anno. I prezzi reali oscillano, e con i prelievi conta l’ordine: anni negativi all’inizio accorciano la durata più di anni negativi alla fine.
- Imposte e costi non sono dedotti. In un ETF si paga l’imposta solo sulla plusvalenza contenuta nelle quote vendute.
- Il prelievo avviene a fine mese. Chi preleva a inizio mese finisce un po’ prima.
- La pensione pubblica e altri redditi non sono inclusi. Inserisci come prelievo solo ciò che deve fornire il tuo patrimonio.
Un esempio calcolato
Hai 300.000 € in un portafoglio che rende in media il 5 % all’anno. Prelevi 1.500 € al mese e aumenti il prelievo ogni anno del 2 % di inflazione. I soldi durano allora 23 anni e 1 mese, in tutto prelevi 523.547 € e alla fine 2.365 € al mese.
Senza l’aumento annuo, gli stessi 300.000 € durano 34 anni e 6 mesi. Se il portafoglio perde il 30 % nel primo anno, con l’aumento durano solo 13 anni e 10 mesi.
Per conservare il patrimonio, il prelievo è di 1.222 € al mese. Perché conservi anche il potere d’acquisto, parte da 733 € e poi aumenta del 2 % ogni anno.
Domande frequenti
Che cos’è un piano di decumulo?
Un piano di decumulo ti paga ogni mese un importo da un patrimonio investito, per esempio un portafoglio di ETF, mentre il resto rimane investito e continua a rendere. Se prelevi più di quanto rende il patrimonio, si esaurisce poco a poco. Questo calcolatore mostra con quale velocità.
Di quanto patrimonio ho bisogno per 1.000 € al mese?
Con un rendimento del 5 % annuo e prelievi per 30 anni fino a 0 ti servono 188.660 €. Se il prelievo aumenta ogni anno del 2 % di inflazione, ne servono 237.635 €. Se non vuoi intaccare il patrimonio, ne servono 245.452 €, e 409.086 € per conservare anche il potere d’acquisto.
Quanto posso prelevare senza esaurire il patrimonio?
Con un rendimento del 5 %, 100.000 € danno 407 € al mese se prelevi solo i rendimenti. Se il patrimonio deve conservare anche il potere d’acquisto con il 2 % di inflazione, il prelievo parte da 244 € e poi aumenta con l’inflazione. Con prezzi che oscillano nemmeno questo è certo, perché il rendimento non arriva uguale ogni anno.
Che cos’è la regola del 4 %?
Una regola pratica nata da studi statunitensi degli anni Novanta: prelevare il primo anno il 4 % del patrimonio e poi aumentare il prelievo ogni anno con l’inflazione. Con azioni e obbligazioni statunitensi in passato è durato quasi sempre 30 anni. Con 300.000 € sono 1.000 € al mese, che in questo calcolatore durano 45 anni e 7 mesi con il 5 % di rendimento e il 2 % di inflazione.
Che cosa succede con un crollo all’inizio?
Pesa di più di un crollo successivo, perché nella fase debole vendi quote a prezzi bassi. Con 300.000 €, 1.500 € al mese, il 5 % di rendimento e il 2 % di inflazione i soldi durano 23 anni e 1 mese. Se il portafoglio perde il 30 % nel primo anno, durano solo 13 anni e 10 mesi. Per questo alcuni tengono i prelievi dei primi anni su un conto deposito.
L’inflazione viene considerata?
Sì, se la attivi: il prelievo aumenta ogni anno dell’inflazione scelta e il suo potere d’acquisto resta uguale. Senza questo adeguamento, con il 2 % di inflazione lo stesso prelievo dopo 20 anni compra solo circa due terzi.
Come vengono tassati i prelievi?
Ogni prelievo è una vendita di quote, e si paga l’imposta solo sulla plusvalenza che contiene: il 26 % per un ETF azionario, il 12,5 % sulla quota di titoli di Stato. Il calcolatore mostra importi al lordo delle imposte.