Acciones de Verallia: valor razonable
VRLA.PASegún nuestro modelo, el valor razonable de Verallia es de 56,02 €, y la cotización está un 68 % por debajo.
El valor razonable es una estimación de nuestro modelo, no un precio objetivo.
Dato del 13/11/2026
Semáforo de valoración
Posible trampa de valorSegún nuestro modelo, la cotización se considera barata por debajo de 43,09 € y cara por encima de 80,03 € (incertidumbre media, según la volatilidad de la cotización en el último año).
Calculado con un coste de los fondos propios del 7,8 %. Con un 8,8 %, el valor razonable sería de 45,94 €, y con un 6,8 %, de 71,20 €.
Posible trampa de valor: valoración baja, pero crecimiento débil.
De dónde sale la cifra
Solo a partir del modelo de flujos de caja; tras un desplome puntual del beneficio no hay valor sectorial.
Modelo de flujos de caja a diez años: 4 años a partir de las estimaciones de los analistas y después proyectado hasta que el crecimiento llega al 2,8 % (rentabilidad del bono soberano, media de cinco años). Descontado al 7,8 % (límite inferior: rentabilidad del bono soberano 2,8 % más 5 puntos porcentuales, porque beta 0,9 por la prima de riesgo daría menos).
Calcular con tus propios supuestosEl cálculo paso a paso
Con estas cifras, el modelo de flujos de caja llega a 56,02 € por acción: el flujo de caja libre de los próximos diez años, cada año descontado a hoy al 7,8 %, más el valor terminal para el periodo posterior. La tabla explica el cálculo; no es una recomendación.
Cálculo en tabla
| Año | Flujo de caja libre | Fuente | Factor de descuento | Valor actual (descontado al 7,8 %) |
|---|---|---|---|---|
| 2026 | 160,19 mill. € | Estimación, 6 analistas | 0,9278 | 148,63 mill. € |
| 2027 | 222,6 mill. € | Estimación, 7 analistas | 0,8608 | 191,62 mill. € |
| 2028 | 243,08 mill. € | Estimación, 8 analistas | 0,7987 | 194,15 mill. € |
| 2029 | 301,12 mill. € | Estimación, 5 analistas | 0,7410 | 223,15 mill. € |
| 2030 | 340,52 mill. € | proyectado al 13,1 % | 0,6876 | 234,13 mill. € |
| 2031 | 374,56 mill. € | proyectado al 10,0 % | 0,6379 | 238,94 mill. € |
| 2032 | 403,88 mill. € | proyectado al 7,8 % | 0,5919 | 239,05 mill. € |
| 2033 | 429,39 mill. € | proyectado al 6,3 % | 0,5492 | 235,8 mill. € |
| 2034 | 451,95 mill. € | proyectado al 5,3 % | 0,5095 | 230,27 mill. € |
| 2035 | 472,34 mill. € | proyectado al 4,5 % | 0,4727 | 223,29 mill. € |
| Paso | Valor |
|---|---|
| Suma de los valores actuales (diez años) | 2.159 mill. € |
| Valor terminal: flujo de caja 2035 × (1 + 2,8 %) / (7,8 % − 2,8 %) | 9.709 mill. € |
| Valor actual del valor terminal (× 0,4727) | 4.590 mill. € |
| Valor de los fondos propios (suma más valor actual del valor terminal) | 6.749 mill. € |
| Acciones (diluidas) | 120,48 mill. |
| Valor por acción (valor de los fondos propios entre acciones) | 56,02 € |
| Valor razonable (solo del modelo de flujos de caja) | 56,02 € |
En los años con estimaciones, el modelo deriva el flujo de caja libre del beneficio y los ingresos estimados, porque no hay estimaciones del propio flujo de caja. El cálculo usa el flujo de caja libre después de intereses, que corresponde a los accionistas, descontado al coste de los fondos propios. Por eso no se vuelve a restar la deuda neta.
Fecha de los datos y fuentes
- Score
- Valor diario del 13/11/2026, recalculado cada noche
- Cotización
- Precio de cierre del 12/11/2026
- Últimas cuentas anuales
- Ejercicio 2025, fecha de cierre 31/12/2025
- Fuente
- Cuentas, indicadores y cotizaciones de Financial Modeling Prep (FMP), a partir de los informes de la empresa. MEQIRI calcula a partir de ellos el score y el valor razonable.
Información obligatoria sobre esta valoración
- ; horizonte temporal de unos 12 meses
- Calificación Neutral, publicada desde el 07/11/2026 (en el historial del score desde el 18/10/2026)
- Semáforo Valoración correcta desde el 07/11/2026
- Precios de cierre diarios, indicadores almacenados en caché hasta 24 horas
- El score y el valor razonable son estimaciones de un modelo publicado, no hechos ni un precio objetivo.
- Elaborado por SSM Ventures UG (haftungsbeschränkt), responsable Sven Brostmeyer, administrador, de forma automática según el modelo publicado.
- No es asesoramiento de inversión. Son posibles pérdidas de hasta la totalidad del capital. No se tienen en cuenta las circunstancias personales.